凤凰策略高端信用卡年费规则密集调整银行差异化竞争转向“精耕细作”

□金融投资报记者吉雪娇

今年以来，高端信用卡年费迎来密集“松绑”。多家银行相继调整高端信用卡年费规则，包括下调年费标准、降低减免门槛等。在分析人士看来，这一轮调整并非简单的“降价促销”，而是信用卡行业发卡量连续收缩背景下，从“跑马圈地”转向“精耕细作”的深层次转型信号。

多家银行降低年费门槛

今年以来，银行高端信用卡年费调整进入密集落地期。光大银行近日发布公告，自2026年8月24日起，经典白金卡附属卡年费由500元/卡降至300元/卡；同时，菁英白金卡取消原有“首年消费6笔返还、次年刷卡12笔或缴费免年费”的规则，优惠期内首年豁免年费，非首年仅需上年交易满6笔即可达标免年费。

兴业银行则明确，2026年9月1日至次年8月末，部分精英版白金卡核卡即免首年年费；次年年费实行差异化豁免规则，存量客户核卡一年内累计分期金额达到5000元或积攒3万积分即可达标豁免次年年费，新客户年内核卡一年内刷卡或取现满12笔，或累计分期金额达5000元亦可减免次年年费。

这也是其近两个月内第2次调整高端白金卡年费政策。今年5月，兴业银行表示，产品上线至2027年8月31日，兴青年白金信用卡持卡人核卡12个自然月内线上交易满5万元，可豁免首年年费，后续年度达标可续享免年费福利。

农业银行、浦发银行、平安银行等也在年内陆续推出高端信用卡年费减免优惠活动，降低年费减免门槛。其中，农业银行于2026年7月至12月期间，用户成功申办首张高端系列信用卡附属卡后，通过任意渠道使用该主卡及其名下附属卡累计消费满2万元可减免附属卡首年年费。

总体来看，与此前部分银行实行“先扣费、后返还”且附带月度连续消费限制的复杂机制不同，此轮调整普遍将考核逻辑简化为年度总额达标豁免模式。

存量博弈倒逼经营逻辑转变

此轮高端信用卡年费松绑的背后，信用卡市场仍在持续收缩。

中国人民银行发布的《2026年第一季度支付体系运行总体情况》显示，截至2026年一季度末，全国银行卡总开立量达102.61亿张，其中信用卡及借贷合一卡6.87亿张。自2022年三季度触及8.07亿张的历史峰值后持续回落，已连续14个季度下行。

在分析人士看来，市场收缩背后是多重要素的叠加，如互联网信贷产品凭借嵌入消费场景的优势，对传统信用卡形成明显替代，超三成年轻消费者因信用卡“权益缩水”等因素转向互联网信贷产品；监管政策强化睡眠卡动态监测，推动行业“挤水分”；居民消费理念趋于理性，主动降低债务负担等。

而在此轮调整中，高端附属卡成为核心突破口。业内人士指出，通过下调附属卡年费、简化返还规则，银行得以用较低成本渗透高净值家庭客群，撬动家庭整体消费与金融需求。

不过，中长期来看，年费优惠只是阶段性竞争手段，未来信用卡行业竞争将脱离基础权益比拼，转向场景生态搭建、数字化精细运营等深层赛道。

值得注意的是，在年费让利的同时，部分银行已开始探索权益体系的差异化创新。如农业银行与Kimi、美国运通联手推出AI原生信用卡，开辟“消费积分兑换AI算力”路径；招商银行面向工程师群体，与MiniMax、美国运通合作推出招商银行运通工程师信用卡，向新用户赠送AI权益；浦发银行则联合中国银联、阿里云于7月初推出的浦发科技菁英信用卡（云智版），为新用户提供阿里云AI产品购买优惠券及最高30亿千问大模型tokens（词元）的算力补贴。

对此，业内人士指出，AI算力作为新兴刚需，能精准吸引对AI工具有高需求的用户群体，帮助银行在存量竞争中挖掘业务增量。另一方面，通过分析客户AI权益使用行为，可以为银行识别客户价值与风险提供新的数据维度，进而驱动创设差异化金融产品。